THE EFFECT OF RISK, PROFITABILITY AND LIQUIDITY ON CAPITAL ADEQUACY

Fransisca Carindri; Untara Untara

doi:10.35760/eb.2019.v24i1.1854

THE EFFECT OF RISK, PROFITABILITY AND LIQUIDITY ON CAPITAL ADEQUACY

Fransisca Carindri
Universitas Gunadarma
Indonesia

Untara Untara
Universitas Gunadarma
Indonesia

DOI: http://dx.doi.org/10.35760/eb.2019.v24i1.1854

Abstract

The purpose of this research was to determine the effect of partial Non Performing Loan (NPL), Risk Index (ZRISK), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM), Loan to Deposit Ratio (LDR) and Loan to asset Ratio (LAR) to the Capital Adequacy Ratio (CAR) on banking companies listed on the Stock Exchange. The research population was banking companies listed in Indonesia Stock Exchange during the three (3) year period from 2010 to 2012. The sample used in this research was determined using purposive sampling technique in which there are 29 companies that meet the criteria for sample selection. The analysis technique used is multiple linear regression and the processing of the data using SPSS v15.0. The results showed that the ROA, LDR, and LAR have no significant effect on CAR. While the NPL, Risk Index and NIM have significant effect on CAR. Predictive ability of the six independent variables on CAR was at 32.9 % while the remaining 77.1 % is influenced by other factors not included in the regression model.

Keywords

Risk; Profitability; Liquidity; Capital Adequacy

References

Agnes, Sawir. (2005). Analisis Kinerja Keuangan dan Perencanaan Keuangan, PT Gramedia Pustaka Utama, Jakarta.

Ali, Masyhud. (2004). Asset Liability Management: Menyiasati Risiko Pasar dan Risiko Operasional dalam Perbankan. PT. Elex Media Komputindo, Jakarta.

Bank Indonesia. (2012). Booklet perbankan Indonesia 2012. http://www.bi.go.id/id/ publikasi/perbankan-dan-stabilitas/booklet-bi/Pages/bpi_2012.aspx

Dendawijaya, Lukman. (2005). Manajemen Perbankan, Edisi Kedua, Ghalia Indonesia, Jakarta

Dendawijaya, Lukman. (2009). Manajemen Perbankan. Ghalia Indonesia, Jakarta.

Faturrohman, Dian. 2012 Pengaruh Tingkat Likuiditas dan Kredit Bermasalah Terhadap Tingkat Kecukupan Modal Pada Pt. Bank Negara Indonesia Tbk. Undergraduate Thesis. Fakultas Ekonomi. Universitas Komputer Indonesia, Bandung.

Fitrianto, Hendra. Wisnu Mawardi. (2006). Analisis Pengaruh Kualitas Aset, Likuiditas, Rentabilitas dan Efisiensi Terhadap Rasio Kecukupan Modal Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Jakarta. Jurnal Studi Manajemen dan Organisasi, 3(1), 1-11.

Ghozali, Imam. 2006 Aplikasi Analisis Multivariate Dengan Program SPSS, Edisi 1, Badan Penerbit Universitas Diponegoro, Semarang.

Halim, Abdul. Mamduh M. Hanafi. 2009 Analisis Laporan Keuangan. Edisi 4. UPP STIM YKPN, Yogyakarta.

Hasibuan, Malayu. (2008). Dasar Dasar Perbankan, PT Bumi Aksara, Jakarta.

Joliana, Irestu. (2013). Pengaruh LDR, NPL, ROE, IML dan BOPO Terhadap Kecukupan Modal pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di BEI, Undergraduate Thesis, Program Studi Strata I Akuntansi Departemen Akuntansi Fakultas Ekonomi Universitas Sumatera Utara Medan.

Mahartoko, Finanto Dwi. (2008). Pengaruh Rasio IPR, LDR, NPL, PPAP, APB, LAR, BOPO, AU dan ROA terhadap CAR pada Bank Devisa yang Go Public, STIE Perbanas, Surabaya.

Margaretha, Farah. Diana Setiyaningrum. (2011). Pengaruh Resiko, Kualitas Manajemen, Ukuran Dan Likuiditas Bank Terhadap Capital Adequacy Ratio Bank-Bank Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Akuntansi dan Keuangan, 13(1), 47-56.

Martono. Harjito Agus. (2010) Manajemen Keuangan. Ekonisia, Yogyakarta.

Meythi. (2005). Rasio Keuangan yang Paling Baik Untuk Memprediksi Pertumbuhan Laba: Studi Empiris pada Perusahaan Manufaktur yang Terdaftar di Bursa Efek Jakarta. Jurnal Ekonomi dan Bisnis, 11(2).

Muljono, Teguh Pudjo. (1999). Aplikasi Akuntansi Manajemen dalam Praktek Perbankan, Edisi 3, BPFE, Yogyakarta.

Riyadi, Slamet. (2004). Banking Assets and Liability Management, Lembaga Penerbit Fakultas Ekonomi Universitas Indonesia, Jakarta.

Shitawati, F. Artin. (2006). Analisis Faktor-Faktor yang Berpengaruh Terhadap AP Capital Adequacy Ratio (Studi Empiris : Bank Umum di Indonesia periode 2001 – 2004). Masters thesis, Program Pascasarjana Universitas Diponegoro.

Siamat, Dahlan. (2004). Manajemen Lembaga Keuangan, Edisi Keempat, Lembaga Penerbit Fakultas Universitas Indonesia, Jakarta.

Syamsudin, Lukman. (2011) Manajemen Keuangan Perusahaan, PT. Raja Grafindo Persada, Jakarta.

, (http//:www.bi.go.id)

, (http//:www.idx.co.id)